Что делать новичку во время коррекции: инвестировать прямо сейчас, или продать все акции и ждать "подходящего момента"? 

Американский рынок КАЖДЫЙ год корректируется как минимум на 10%. На первый взгляд логично подождать, когда все затихнет и лишний раз не рисковать.

Но рынки непредсказуемы, и пока мы не инвестируем или продаем все активы в надежде дождаться более подходящих моментов, мы упускаем возможную выгоду от роста рынков. 

Вот что произошло с гипотетическими инвестициями $10 000 в индекс S&P 500 с 1980 по 2018 год, если инвестор пропустил несколько лучших (прибыльных) дней:

  • Пропустил 5 дней – долгосрочные доходы уменьшаются на 30%
  • Пропустил 50 дней – недополучаем 90% (!!!) будущего дохода

Прекращать инвестировать – не лучшая тактика. Вы удивитесь, но за всю историю рынков в ожидании коррекций инвесторы потеряли БОЛЬШЕ денег, чем от самих коррекций.

Инвесторы, которые пытаются избежать коррекций рынка и кризисов, могут легко поставить под угрозу все свои долгосрочные результаты, продав активы в неподходящее время.

Несколько важных моментов:

  • В перспективе рынок ВСЕГДА растет. Обратного за всю историю еще не было ))
  • Нет смысла избегать плохого года
  • Упущенные “хорошие” дни нанесут  гораздо больший ущерб вашей будущей прибыли
  • Рынок не застрахован от падения несколько лет подряд
  • Если вы начали инвестировать и в определенный момент попали на “красную” полосу, есть вероятность, что вы не получите доход в течение нескольких лет. Тут без иллюзий.
  • Даже если все падает, длинный горизонт инвестирования дает нам больше времени для восстановления портфеля и получения прибыли.

Что делать новичкам?

  • Оценить свою готовность к риску (просадкам портфеля) и не вкладывать сразу большие суммы.
  • Не пытаться угадывать время для входа на рынок
  • Если времени на поиск отдельных акций нет – инвестировать в ETF-фонды и держать капитал в безопасных инструментах (кэш, облигации, валюта).

Что делать опытным инвесторам? 

  • Тщательно анализировать компании, искать недооцененные акции и отсеивать перегретые.
  • Изучать бизнес-циклы, чтобы лучше понимать, как работают рынки и когда имеет смысл из рисковых активов перекладывать в безрисковые. И наоборот.

Вне зависимости от вашего опыта: если вы остановились на инвестировании в акции, то в инвестиционный портфель всегда лучше добавлять компании с сильными финансовыми показателями. Это компании, которые с высокой вероятностью покажут рост в ближайшие годы и не обанкротятся, столкнувшись с малейшими трудностях. 

 

С уважением, Александр Шевелев.
Создавайте капитал и достигайте своих финансовых целей быстрее.