Как выбрать финансовые инструменты в зависимости от целей и готовности к риску? Поделюсь своим опытом. 

В инвестиционном портфеле средства между инструментами (например, акциями, облигациями и ETF) распределяются обычно таким образом, чтобы риск и доходность были оптимальными для достижения финансовой цели.

Одни активы принесут больше, другие – дадут низкую (но фиксированную) доходность.

Поэтому перед тем, как начинать инвестировать, важно обязательно определиться с горизонтом инвестирования и понять свой риск-профиль. 

1. Что такое горизонт инвестирования

  • Это период, через который вам понадобятся инвестированные деньги.
  • Чем меньше времени в запасе, тем меньше высокорисковых инструментов должно быть в портфеле.
  • Например, если цель – покупка квартиры через 3 года, вкладывать 100% в акции опасно.
  • И наоборот: с увеличением горизонта (10+ лет) долю рисковых активов можно увеличить. Это позволит показать более высокую доходность, даже несмотря на краткосрочные снижения рынка. 

2. Что такое риск-профиль

  • У каждого из нас разная восприимчивость к риску.
  • Кто-то не станет паниковать, видя просадку в 20%.
  • Другие – будут продавать подешевевшие акции и не спать по ночам, чтобы сохранить хоть что-то ))
  • Риск-профиль показывает оптимальное для вас соотношение риска и доходности.
  • Стратегию инвестирования необходимо подбирать, ориентируясь на свой риск-профиль. 
  • Все остальное – это хаотичная торговля, которая не приведет ни к чему хорошему.

Какие риск-профили есть?

  • Консервативный
  • Умеренный
  • Агрессивный

Какие риск-профили есть?

  • Консервативный
  • Умеренный
  • Агрессивный

 

Консервативный инвестор

  • Ставит во главу угла не доходность, а сохранение и умеренный рост капитала
  • Оптимальный вариант: инструменты с минимальным риском
  • Это гособлигации (в России ОФЗ, в США – казначейские), корпоративные облигации “голубых фишек” (самых крупных и надежных компаний
  • В портфель можно добавить бонды со сроком погашения, равном горизонту инвестирования
  • Например, если деньги нужны через 3 года – часть капитала размещаем в бондах с погашением через 3 года

Пример консервативного портфеля:

  • 60% – ОФЗ и казначейские облигации США
  • 40% – корпоративные облигации “голубых фишек”

Средняя доходность за последние 15 лет: 8,61%

 

Умеренный инвестор

  • Нацелен на доход и долгосрочный рост капитала
  • Прежде всего – за счет вложений в акции и инструменты с фиксированным доходом (облигации)
  • Доля акций подбирается в зависимости от склонности к риску и целям
  • Вложения диверсифицируются по отраслям (т.е. инвестируем не только в ИТ-компании, но и компании других отраслей)

Пример умеренного портфеля:

  • 40% – ОФЗ и длинные облигации США
  • 30% – корпоративные облигации РФ и корпоративные облигации США
  • 30% – акции США и РФ 

Средняя доходность за последние 15 лет: 12,68%

 

Агрессивный инвестор

  • Использует стратегию роста: размещает большую часть капитала в самых доходных активах (акциях)
  • Готов к рискам и временным просадкам портфеля, т.к. инвестирует на долгосрок
  • Пример агрессивного портфеля:
  • 10% – корпоративные облигации РФ и длинные облигации США
  • 30% – акции “голубых фишек”
  • 60% – акции США, акции развивающихся стран, акции всего мира 

Средняя доходность портфеля за последние 15 лет: 17,11%

 

С уважением, Александр Шевелев.
Создавайте капитал и достигайте своих финансовых целей быстрее.